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Conseils aux Captives| Aon Luxembourg

Conseils aux captives




Vous ne détenez pas de captive mais vous envisagez la mise en place d’une telle structure ?
Vous possédez une captive de réassurance, mais vous vous demandez si c’est une solution adéquate et optimale?
Vous avez une captive et vous êtes à la recherche d’une stratégie de sortie ?



Vous ne détenez pas de captive mais vous envisagez la mise en place d’une telle structure ?

Étude de faisabilité
Le financement du risque dans un marché en constante évolution s’avère être une tâche difficile. Il existe de nombreuses solutions mais il est rarement possible de déterminer laquelle est la plus appropriée. Une étude de faisabilité en matière de captive permet de répondre à une question clé : « Est-ce qu’une société d’assurance captive ajoute de la valeur à notre organisation en améliorant nos techniques de financement des risques ? ». La captive est l’un des principaux outils utilisés aujourd’hui par de nombreuses organisations, et il est essentiel d’avoir correctement évalué cette question. En tant qu’outil de financement du risque, notre étude vous permet de comprendre si la captive est une solution qui convient à votre entreprise, comment elle doit être structurée, où elle doit être établie et comment elle doit être gérée.

Avantages

  • Détermine si une société captive est un outil de financement des risques appropriée pour une entreprise
  • Analyse le programme de captive optimal
  • Détermine la structure en termes de forme juridique, régime réglementaire et capitalisation
  • Fournit un plan détaillé pour la mise en place d’une captive, le cas échéant
  • Collabore directement à la fixation des primes, la répartition du capital et le développement du business plan financier projeté pour la captive
  • Analyse les contraintes comptables, fiscales et réglementaires et définir les méthodes pour les surmonter
  • Sert à mesurer la performance de la captive


Vous possédez une captive de réassurance, mais vous vous demandez si c’est une solution adéquate et optimale ?

Examen stratégique et optimisation d’une captive existante
L’examen stratégique et l’optimisation d’une captive AGRC est une procédure qui a fait ses preuves en aidant les organisations à optimiser l’utilisation de leurs compagnies d’assurance et de réassurance et à tirer le maximum de leur gestion des risques et de leur trésorerie, leur permettant ainsi de se concentrer sur leurs activités fondamentales. Nos spécialistes peuvent vous aider dans l’optimisation potentielle de vos captives en ce qui concerne

  • Le coût total des risques
  • La solution de trésorerie et de refinancement
  • Le communiqué de bilan et la clôture accélérée des déclarations de sinistres/li>
  • L’optimisation de l’allocation des bénéfices

Ensemble, nous définissons précisément la portée de l’examen qui peut couvrir :
  • La logique stratégique de la captive ; la redéfinition des objectifs de financement des risques et les exigences de l’entreprise
  • L’efficacité de la captive, y compris les catégories d’activités souscrites, les niveaux de risque conservé et l’interface avec le marché de l’assurance et de la réassurance
  • Les options de domiciliation
  • Les meilleures pratiques opérationnelle, les leçons tirées de l’analyse des concurrents
  • L’analyse de l’adéquation du capital et des réserves
  • L’évaluation quantitative par l’analyse des flux de trésorerie actualisés
  • L’évaluation qualitative par le biais des tableaux de bord prospectifs
  • L’efficacité de liquidation, telle que la commutation ou la novation des portefeuilles et la redomiciliation, la fusion, la liquidation ou la vente des captives
  • Planification et mise en œuvre de la transition/sortie

Quand il s’agit d’optimiser la stratégie de financement des risques à la lumière des objectifs du groupe, la direction d’une société ou d’un groupe doit se pencher sur les questions suivantes :
  • Quelle est la capacité financière et y a-t-il un avantage potentiel à conserver davantage de risques ?
  • Quelle est la combinaison optimale entre la rétention et le transfert des risques ?
  • Comment prendre des décisions éclairées sur la base de résultats facilement interprétables ?


Pour soutenir ses clients tout au long de ce processus, AGRC a développé une approche analytique permettant d’optimiser les niveaux de rétention et réduisant le coût total des risques.

Gestion de la trésorerie. 
La plupart des groupes internationaux utilisent les captives comme outil de gestion du risque afin d’être moins dépendants du marché de l’assurance et d’obtenir un coût total du risque minimum au niveau de l’entreprise. Cependant, certaines de ces captives sont sur-financées compte tenu des risques couverts. En effet, les actifs de la captive ne font pas l’objet d’une gestion active qui soutienne la trésorerie du groupe. En raison de la crise financière actuelle, les entreprises pourraient profiter de l’occasion pour réévaluer leur programme d’assurance et de réassurance et leur gestion d’actifs afin d’optimiser la trésorerie du groupe et sa stratégie vis-à-vis du coût total des risques, laquelle puisse apporter une valeur ajoutée mesurable au niveau de l’entreprise. Nous avons observé une tendance importante où les propriétaires de grandes captives réalisent des prêts au sein du groupe en vue de refinancer le groupe, et ce, même si ce n’est probablement pas la solution la plus appropriée.


Vous avez une captive et vous êtes à la recherche d’une stratégie de sortie ?

Plusieurs de ces techniques et services viennent étayer et soutenir l’offre de services plus étendue au sein des équipes de projet Financement des risques et Gestion des risques de l’entreprise AGRC. 

Stratégies de sortie de captives : Le propriétaire d’une société d’assurance ou de réassurance captive peut vouloir disposer d’une stratégie claire sur la façon de sortir de sa société d’assurance ou de réassurance captive, en cas de besoin. Diverses solutions peuvent être envisagées, et certaines d’entre elles sont évidentes, comme par exemple effectuer le Loss Portfolio Transfers et liquider la société d’assurance ou de réassurance. Toutefois, cette approche est rarement optimale et des solutions plus sophistiquées peuvent être structurées, telles que le transfert dans la captive de risques supplémentaires ayant un profil différent, en vue de faire usage de la capacité de souscription. Certains domiciles proposent également des solutions spécifiques, tels que le Luxembourg qui offre un marché dynamique pour la vente de captives. Enfin, des solutions de financement structuré peuvent être mis en œuvre afin d’optimiser la stratégie de sortie en intégrant la captive au sein d’un groupe de véhicules financiers.

 


 

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